Инфляция против пенсии: как не потерять деньги за 15, 10 и даже 5 лет до заслуженного отдыха

Подготовка к пенсии в современных экономических условиях становится всё более сложной задачей. Инфляция, нестабильность на финансовых рынках, изменения в государственной политике и глобальные экономические кризисы создают дополнительные риски для тех, кто стремится сохранить и приумножить свои сбережения.

Особенно остро эта проблема стоит перед людьми, которые находятся в 5–15 годах от выхода на заслуженный отдых. В… Читать далее Инфляция против пенсии: как не потерять деньги за 15, 10 и даже 5 лет до заслуженного отдыха

Подготовка к пенсии в современных экономических условиях становится всё более сложной задачей. Инфляция, нестабильность на финансовых рынках, изменения в государственной политике и глобальные экономические кризисы создают дополнительные риски для тех, кто стремится сохранить и приумножить свои сбережения. Особенно остро эта проблема стоит перед людьми, которые находятся в 5–15 годах от выхода на заслуженный отдых. В этот период важно не только накопить достаточную сумму, но и защитить свои средства от обесценивания.

Любой долгосрочный финансовый инструмент имеет риски, связанные с инфляцией и экономической нестабильностью. В таких условиях ключевым элементом пенсионной стратегии становится диверсификация инвестиций. Распределение средств между различными финансовыми инструментами позволяет снизить риски и увеличить шансы на сохранение капитала. В статье обсуждаются стратегии, доступные в настоящий момент для широкого круга инвесторов.

Программа долгосрочных сбережений

Плюсы: софинансирование со стороны государства делает программу выгодной, особенно для людей с небольшими доходами (менее 80 тыс. руб. в месяц), поскольку в этом случае размер софинансирования равен размеру оплаченных взносов, а также — понятная схема наследования.
Минусы: доходность ниже уровня инфляции, досрочное снятие средств возможно, но с потерей государственного софинансирования и налоговых льгот. Доходность пенсионных инвестиций значительно ниже доходности по вкладам или облигациям. Размер государственного софинансирования ограничен — не более 36 000 рублей в год.

Жилая недвижимость: капитал, который можно потрогать

Недвижимость — это один из способов сохранить и приумножить капитал на долгие годы. Идея известного предпринимателя Михаила Токовинина заключается в том, чтобы вложить средства в две однокомнатные квартиры в том регионе, где вы планируете провести пенсионные годы. Сдавая эти квартиры в аренду, можно получать дополнительный доход, который будет сопоставим со средней зарплатой в регионе. Это может стать существенной прибавкой к пенсии. Однако у такого подхода есть как преимущества, так и недостатки, которые важно учитывать.

Плюсы:

• Исторически рублевая цена недвижимости имеет тенденцию к увеличению, особенно в перспективе 10–15 лет.
• Недвижимость — это один из самых понятных и привычных способов инвестирования для большинства людей.
• Сдавая квартиры в аренду, можно получать регулярный пассивный доход, который станет хорошим дополнением к пенсии.
• Устоявшаяся процедура наследования позволяет обеспечить финансовую защиту наследников.

Минусы:

• Сдавать квартиру в аренду, особенно в пенсионном возрасте, может быть непросто. Это требует времени и сил: поиск арендаторов, оформление договоров, решение возможных конфликтов и поддержание жилья в хорошем состоянии.
• Тренд на устаревание квартирного фонда ускоряется. Старый фонд теряет в цене из-за морального и физического износа, отсутствия регулярных ремонтов, изменения требований арендаторов к техническому состоянию жилья.
• Если в регионе спрос на аренду низкий, а цены на жильё не растут, то недвижимость превращается из инвестиций в пассивную расходную статью.
• Покупка двух квартир требует значительных первоначальных вложений. Это может быть недоступно для многих людей, особенно если речь идёт о крупных городах с высокими ценами на недвижимость.
• В случае необходимости быстро продать квартиру по выгодной цене может быть сложно, особенно в условиях экономического спада или кризиса на рынке недвижимости.

Инвестиции в недвижимость могут стать надёжным способом сохранить и приумножить капитал на долгие годы, особенно если вы планируете использовать квартиры как источник пассивного дохода в пенсионном возрасте. Однако такой подход требует тщательного анализа региона, где вы планируете покупать жильё, а также готовности к управлению недвижимостью. Если вы готовы к долгосрочным вложениям и учитываете все риски, недвижимость может стать важной частью вашей пенсионной стратегии.

Дивидендная пенсия

Пенсионерка Лариса Морозова создала себе постоянный доход в виде дивидендов по акциям и купонных выплат по облигациям. В интервью она говорит, что продала ненужное имущество — землю и гараж — и сформировала достаточно крупный и диверсифицированный портфель, состоящий из 20–30 акций и облигаций, которым нужно регулярно управлять. Если портфель будет слишком маленьким, возникает риск остаться без выплат в какие-то годы, например, если компании сократят или отменят дивиденды.

Акции и облигации можно быстро продать и получить доступ к деньгам, что выгодно отличает их от недвижимости или других долгосрочных вложений. У инвестора есть возможность докупать бумаги, заменять одни ценные бумаги на другие, адаптируя портфель под текущую экономическую ситуацию. Например, в текущий период, когда экономическая ситуация остаётся нестабильной, а инфляция и ключевая ставка Центрального банка находятся на высоком уровне, увеличение доли долгосрочных облигаций с постоянным ежемесячным купоном может быть разумной стратегией.

Дивиденды по акциям и купонные выплаты по облигациям могут стать источником стабильного пассивного дохода, который можно использовать для покрытия текущих расходов. Управление портфелем заставляет инвестора быть в курсе экономических новостей, изменений на рынке и финансовых показателей компаний.

По сравнению с другими видами инвестиций, например с недвижимостью, затраты на самостоятельное управление портфелем акций и облигаций относительно невелики.

Минусы:

• Следить за изменениями на рынке, анализировать финансовые отчёты компаний и принимать решения становится сложнее с возрастом. Это требует времени, сил и определённых знаний.
• Компании могут сокращать или отменять дивиденды в кризисные периоды, а эмитенты облигаций — объявлять дефолт. Это может привести к временной заморозке или потере части дохода.
• Рыночная стоимость акций и облигаций может значительно колебаться из-за экономических, геополитических изменений или санкций.
• Хотя передача ценных бумаг по наследству возможна, она требует подготовленности наследников. Если они не разбираются в инвестициях, есть риск, что портфель будет невыгодно продан или неудачно реструктурирован.
• Для создания портфеля, который обеспечит пассивный доход, требуется значительный капитал. Например, чтобы получать 50 000 рублей в месяц, нужно вложить около 5–6 миллионов рублей (из расчёта 10 % годовой доходности).

Дивидендная пенсия предлагает гибкость, ликвидность и возможность регулярно получать выплаты. Однако такой подход требует постоянного внимания к рынку и готовности к рискам, связанным с изменением рыночной конъюнктуры.

Вклады

Банковские вклады — один из самых популярных и понятных способов сохранить деньги. Они предлагают простоту, надёжность и гарантии, но при этом имеют свои ограничения, особенно в долгосрочной перспективе.

Плюсы:

• Вклады — это один из самых простых и доступных финансовых инструментов. Не нужно быть экспертом в инвестициях, чтобы открыть вклад и получать проценты.
• Вклады в банках, участвующих в системе страхования, застрахованы на сумму до 1,4 миллиона рублей на одного вкладчика в одном банке.
• В случае смерти вкладчика его наследники могут получить средства со вклада, предоставив необходимые документы.
• Банки предлагают простой доступ к деньгам через мобильные приложения или отделения.
• Процентная ставка по вкладу известна заранее, что позволяет спланировать доход.

Минусы:

• Процентные ставки по вкладам напрямую зависят от ключевой ставки ЦБ. Если ставка ЦБ снижается, доходность по вкладам также падает. Поэтому вклады позволяют диверсифицировать капитал только за счёт срока вложений (краткосрочные, среднесрочные, долгосрочные).
• В долгосрочной перспективе деньги на вкладах обесцениваются из-за инфляции. Например, если инфляция составляет 7 %, а ставка по вкладу — 5 %, реальная доходность будет отрицательной (–2 %).
• Как показывает практика, в периоды экономической нестабильности банки могут вводить ограничения на выдачу ликвидности по вкладам.
• По сравнению с другими финансовыми инструментами, такими как акции или облигации, вклады предлагают относительно низкую доходность.

Банковские вклады — это надёжный и простой инструмент для хранения денег. Они подходят тем, кто ценит стабильность, гарантии и лёгкий доступ к деньгам. Однако для долгосрочных целей, таких как накопление на пенсию, стоит рассмотреть дополнительные инструменты.

Слитки драгоценных металлов

Инвестиции в драгоценные металлы, такие как золото, серебро, платина или палладий, — это классический способ сохранить капитал на долгие годы. Покупка инвестиционных слитков или монет позволяет защитить деньги от инфляции и экономической нестабильности.

Плюсы:

• Драгоценные металлы, особенно золото, исторически сохраняют свою стоимость в долгосрочной перспективе.
• Продавая слитки или монеты по мере необходимости, можно обеспечить себе дополнительный доход.
• Металлы можно перевезти при смене места жительства.

Минусы:

• Банки могут временно или на постоянной основе прекратить покупку определённых металлов, как это произошло со Сбербанком и палладием. В таком случае придётся искать альтернативные способы продажи, например через ювелиров или частные компании.
• Драгоценные металлы требуют надёжного хранения. Домашнее хранение связано с риском кражи, а аренда банковской ячейки увеличивает издержки.
• При продаже драгоценных металлов со сроком хранения менее трёх лет взимается налог на доходы физических лиц (НДФЛ). При более длительном сроке необходимо подавать налоговую декларацию.
• В отличие от акций или облигаций, драгоценные металлы не приносят регулярного дохода (дивидендов или купонов). Доход возможен только за счёт роста стоимости металла и его последующей продажи.
• Цены на драгоценные металлы могут значительно колебаться. Например, серебро и палладий более волатильны, чем золото.
• Значительная и часто искусственная разница между ценой покупки и продажи (спред) увеличивает издержки инвестора.

Инвестиции в драгоценные металлы — это проверенный временем способ сохранить капитал и защитить его от инфляции. Они подходят для долгосрочных вложений и могут стать частью диверсифицированного инвестиционного портфеля.

Таким образом, в условиях высокой инфляции и экономической нестабильности диверсификация инвестиций становится необходимым условием для сохранения пенсионных накоплений. Ни один финансовый инструмент не может гарантировать полной защиты от рисков, поэтому желательно распределять средства между различными активами: недвижимостью, ценными бумагами, банковскими вкладами и драгоценными металлами.